비트코인, 휴전 안도감과 숏커버링에 8만 달러 근접…약세 포지션 압박

핵심 포인트

도널드 트럼프 대통령이 미국의 이란 휴전을 2주 연장한 뒤 비트코인은 8만 달러를 향해 상승했다. 비트코인은 79,470달러까지 거래된 뒤, 지난주 저점 대비 7% 반등 후 기사 작성 시점에는 약 78,200달러로 상승폭을 일부 반납했다. Alphractal 데이터에 따르면 7일 평균 펀딩비는 -0.005%로 떨어졌고, CoinGlass 데이터에 따르면 지난 24시간 동안 약 3억 달러 규모의 숏 포지션이 청산됐다. CryptoQuant 데이터에 따르면 거래소 보유량은 7년 만의 최저치이며, 단기 보유자 실현가격의 더 넓은 구간은 83,055.60달러로 제시돼 8만 달러 위 구간이 다음 주요 시험대가 되고 있다.

시장 심리

신중한 강세, 이벤트 주도, 변동성 확대.

이유: 도널드 트럼프 대통령이 미국의 이란 휴전을 2주 연장하면서 즉각적인 공포는 완화됐지만, 이벤트 리스크는 여전히 해소되지 않았다.

유사 과거 사례

이런 유형의 랠리는 숏커버링과 거래소 공급 축소가 맞물리면 더 이어지는 경우가 많지만, 가격이 주요 보유자 손익분기 구간에 도달하면 모멘텀은 대체로 둔화된다. 현재 구도는 지정학적 헤드라인이 현물 수요의 지속성이 입증되기 전에 위험선호를 빠르게 바꿀 수 있다는 점에서 다를 수 있다.

파급 효과

비트코인이 첫 번째 저항 구간 위를 지키고 평가손 상태의 보유자 매도를 흡수한다면, 이번 스퀴즈는 파생상품 재포지셔닝을 통해 더 넓은 크립토 시장의 위험선호로 확산될 수 있다. 비트코인이 상단 매물대 부근에서 되밀리면, 강제 매수가 약해지고 매도자가 다시 주도권을 잡으면서 이번 움직임은 제한적으로 머물 수 있다.

기회와 리스크

기회: 현재의 숏커버링이 진정된 뒤에도 비트코인이 8만 달러 위를 유지한다면, 현물 수요가 상단 매물을 흡수하고 있으며 랠리가 더 이어질 여지가 있음을 시사할 것이다.

리스크: 비트코인이 8만 달러와 83,055.60달러 사이에서 되밀리거나 휴전 안도감이 약해진다면, 이번 움직임이 주로 청산에 의해 주도됐음을 시사하며 빠르게 되돌려질 수 있다.