Schroders นำกลยุทธ์ตราสารหนี้ตลาดเกิดใหม่สู่ Solana ร่วมกับ Centrifuge

Schroders ระบุเมื่อวันพุธว่า บริษัทจัดการสินทรัพย์กำลังร่วมมือกับ Centrifuge เพื่อนำกลยุทธ์ของกองทุน Schroder International Selection Fund Emerging Market Bonds มาสู่ Solana ณ เดือนมิถุนายน Schroders บริหารสินทรัพย์มูลค่า 1.1 ล้านล้านดอลลาร์ (867.8 พันล้านปอนด์) บริษัทจัดการสินทรัพย์ซึ่งตั้งอยู่ในลอนดอนก่อตั้งขึ้นเมื่อกว่า 200 ปีก่อน

กลยุทธ์นี้ลงทุนในตราสารหนี้ภาครัฐและภาคธุรกิจทั่วเศรษฐกิจตลาดเกิดใหม่ เพื่อเปิดรับความเสี่ยงต่อสกุลเงินและตลาดนอกสหรัฐและยุโรป Schroders มีประสบการณ์จัดการหนี้ตลาดเกิดใหม่มากกว่า 50 ปี และมีผู้เชี่ยวชาญด้านการลงทุนมากกว่า 40 คนที่มุ่งเน้นสินทรัพย์ประเภทนี้ ผลตอบแทนจากตราสารหนี้ตลาดเกิดใหม่ขึ้นอยู่กับความน่าเชื่อถือด้านเครดิตของผู้กู้ การเปลี่ยนแปลงของอัตราแลกเปลี่ยน และภาวะเศรษฐกิจในประเทศกำลังพัฒนา

Centrifuge จัดหาโครงสร้างพื้นฐานสำหรับการออกและบริหารสินทรัพย์ที่แปลงเป็นโทเคน แพลตฟอร์มของ Centrifuge มีสินทรัพย์ที่แปลงเป็นโทเคนมากกว่า 750 ล้านดอลลาร์ SISF มีโครงสร้างทางกฎหมายเป็นกองทุนป้อนและมีหุ้นประเภทออนเชน กองทุนป้อนนี้ลงทุนในกองทุนตราสารหนี้ตลาดเกิดใหม่ของ Schroders นักลงทุนเป็นเจ้าของหุ้นกองทุนป้อนที่แปลงเป็นโทเคน ไม่ใช่หุ้นโดยตรงในกองทุน Schroders ที่เป็นสินทรัพย์อ้างอิง

โครงการนี้ขยายความพยายามแปลงสินทรัพย์เป็นโทเคนของบริษัทจัดการสินทรัพย์ทั่วโลกให้ครอบคลุมมากกว่าการลงทุนคล้ายเงินสด ซึ่งเป็นแรงขับเคลื่อนการเติบโตในช่วงแรกของภาคธุรกิจนี้ พันธบัตรรัฐบาลสหรัฐและกองทุนตลาดเงินที่แปลงเป็นโทเคนดึงดูดนักลงทุนที่ต้องการผลตอบแทนจากเงินสดและความสามารถในการโอนสินทรัพย์ระหว่างเครือข่ายบล็อกเชน RWA.xyz ติดตามตลาดสินทรัพย์ในโลกจริงที่แปลงเป็นโทเคนมูลค่า 39 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งรวมถึงพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐและกองทุนตลาดเงินที่แปลงเป็นโทเคนมูลค่า 14 พันล้านดอลลาร์ อนิล ซูด ประธานเจ้าหน้าที่ฝ่ายกลยุทธ์และการเติบโตของ Centrifuge กล่าวว่า ตราสารหนี้บนเชนส่วนใหญ่เน้นเงินสดและหลักทรัพย์รัฐบาลอายุสั้น ซูดกล่าวว่าหนี้ตลาดเกิดใหม่เพิ่มรูปแบบความเสี่ยงและผลตอบแทนที่แตกต่างไปโดยพื้นฐาน จอห์น เมนแซ็ก ผู้อำนวยการอาวุโสด้านการลงทุนในตราสารหนี้ของ Schroders กล่าวว่า การนำโอกาสลงทุนในหนี้ตลาดเกิดใหม่ขึ้นบนเชนช่วยเพิ่มการเข้าถึงและเตรียมสินทรัพย์ประเภทนี้ให้พร้อมสำหรับอนาคต

โครงการนี้เป็นครั้งแรกของ Schroders บน Solana แต่ก่อนหน้านี้ Schroders เคยดำเนินการด้านการแปลงสินทรัพย์เป็นโทเคนแล้ว หน่วยงานกำกับดูแลของไอร์แลนด์อนุมัติหุ้นประเภทแปลงเป็นโทเคนครั้งแรกของ Schroders สำหรับกองทุนตลาดเงินสกุลดอลลาร์สหรัฐในเดือนสิงหาคม ผลิตภัณฑ์นี้มีชื่อว่า Schroders Onchain Active Returns หรือ SOAR นิค ดูคอฟฟ์ หัวหน้าฝ่ายการเติบโตของสถาบันของ Solana Foundation กล่าวว่า การเข้ามาของ Schroders เป็นจุดเริ่มต้นระยะใหม่ของตลาดทุนบนเชน ดูคอฟฟ์กล่าวว่าตลาดกำลังก้าวข้ามเงินสดที่แปลงเป็นโทเคน ไปสู่การออก การจัดจำหน่าย และการผนวกรวมกลยุทธ์ที่ซับซ้อนและบริหารเชิงรุกผ่านบล็อกเชนสาธารณะ

บริษัทจัดการสินทรัพย์รายใหญ่อื่นๆ เพิ่งประกาศโครงการแปลงสินทรัพย์เป็นโทเคนเช่นกัน Federated Hermes ซึ่งตั้งอยู่ในพิตต์สเบิร์กและบริหารสินทรัพย์ 911 พันล้านดอลลาร์ ประกาศแผนในเดือนตุลาคมที่จะออกหุ้นกองทุนที่แปลงเป็นโทเคนเป็นครั้งแรกในช่วงต้นปี 2027 ฝ่ายจัดการสินทรัพย์ของ New York Life บริหารสินทรัพย์มากกว่า 800 พันล้านดอลลาร์ ฝ่ายจัดการสินทรัพย์ของ New York Life เข้าสู่การแปลงสินทรัพย์เป็นโทเคนผ่าน Centrifuge ด้วยกลยุทธ์ตราสารหนี้ภาคธุรกิจผลตอบแทนสูง