L'ETF BNB attire 99 millions de dollars en octobre, presque entièrement avant le piratage de Binance

Les données de SoSoValue montrent que l'ETF BNB de VanEck a reçu 99 millions de dollars en octobre, plaçant le BNB en tête des ETF crypto spot cotés aux États-Unis suivis par SoSoValue. SoSoValue a comptabilisé 35 millions de dollars d'entrées pour les fonds NEAR. Les fonds XRP ont attiré 19 millions de dollars, selon les mêmes données. Les ETF Solana ont toutefois enregistré 144 millions de dollars de retraits.

Le fonds de VanEck, coté sous le symbole VBNB, a généré toutes les entrées d'octobre de la catégorie BNB. Les données quotidiennes de SoSoValue montrent qu'environ 97 millions de dollars sont arrivés le 2 octobre, soit 98,8 % des entrées nettes du mois, plusieurs semaines avant l'attaque contre Binance. SoSoValue évaluait les actifs du fonds à environ 3 millions de dollars au 1er octobre. Ils ont atteint 100 millions de dollars le 2 octobre, puis s'élevaient à 103 millions de dollars le 5 octobre. Les flux ultérieurs comprennent une entrée d'environ 1 million de dollars le 9 octobre. Les investisseurs ont retiré 285 000 dollars le 15 octobre.

VanEck a lancé VBNB le 28 mai pour permettre aux investisseurs américains d'être exposés au BNB au moyen d'un produit coté en Bourse. VBNB sépare le BNB de Binance grâce à des dépositaires qualifiés, dont Anchorage Digital et BitGo. Les parts de VBNB offrent une exposition au jeton, et non une participation dans la plateforme d'échange.

Binance a révélé qu'un portefeuille chaud avait été compromis vers 20 h 05 UTC le 29 octobre, entraînant un vol de cryptomonnaies d'une ampleur record, estimé à 6,3 milliards de dollars. Binance a déclaré que la plateforme couvrirait la perte avec ses fonds propres et son fonds Secure Asset Fund for Users. Binance a également indiqué coopérer avec les émetteurs et les enquêteurs pour geler les actifs volés. Selon Binance, des gels sur la chaîne avaient permis de sécuriser environ 3 milliards de dollars. Au 1er novembre, Binance déclarait avoir remplacé environ 95 % des actifs concernés, tout en continuant d'acheter les jetons plus difficiles à se procurer. Binance a commencé à rétablir les retraits par étapes le 1er novembre. La plateforme a indiqué que la hausse initiale des retraits s'était ensuite modérée.

Les actifs de VBNB sont passés de 98 millions de dollars le 29 octobre à 92 millions de dollars le 30 octobre, malgré les importantes entrées enregistrées par le fonds sur le mois. Les variations du cours du BNB ont également une incidence sur la valeur de ces actifs ; cette baisse ne signifie donc pas nécessairement que des parts de l'ETF ont été rachetées.

Les ETF spot bitcoin américains ont enregistré environ 643 millions de dollars de retraits le 30 octobre, dernière séance du mois, faisant basculer un solde positif depuis le début du mois vers 515 millions de dollars de retraits nets mensuels. Les fonds bitcoin se dirigeaient vers un troisième mois consécutif d'entrées. Ce retournement est intervenu après quatre séances consécutives d'entrées dans les ETF bitcoin. Ecoinometrics, société de recherche spécialisée dans le bitcoin, avait averti que ces achats ne suffisaient pas à établir une demande durable. Selon Ecoinometrics, la brusque vague de ventes a révélé la vulnérabilité du marché à un nouveau choc. La société a indiqué que les investisseurs des ETF vendaient plutôt qu'ils n'achetaient après la baisse des cours et que la première perturbation importante avait effacé le timide redressement d'octobre.

Le bitcoin est tombé sous les 80 000 dollars après la faille de Binance. La demande d'ETF était déjà faible avant la faille, ce qui rend difficile d'attribuer tous les rachats à la seule attaque. Les ETF Ethereum ont perdu 1,61 milliard de dollars en octobre, soit les retraits mensuels les plus importants depuis le début des échanges des fonds Ether spot américains en juillet 2024.

La première semaine complète de cotation en novembre permettra de mieux mesurer la demande pour le fonds BNB après la faille. Dans une mise à jour publiée le 2 novembre, Binance a déclaré que la preuve à divulgation nulle de connaissance couvrant les dix jetons de l'instantané des réserves au 31 octobre était terminée. Binance a réaffirmé qu'environ 95 % du montant concerné avait été remplacé et que les achats des actifs restants se poursuivaient. Binance prévoit de réaliser un instantané des réserves plus complet le 4 novembre. La plateforme estime que la génération de la preuve suivante nécessitera de 40 à 50 heures.